Proveedores, principal fuente de financiamiento

En mayo pasado el Banco de México publicó información respecto al financiamiento de empresas en el primer trimestre de este año, cuyo resultado es similar al de más de veinte años, esto es que siete de cada diez empresas, en sus diferentes dimensiones de inversión, se financian nada más ni nada menos que con sus proveedores, y sólo tres adquieren crédito de la banca comercial.

Aun así, según datos del banco central, el crédito total otorgado por los bancos en México tuvo una tasa de crecimiento promedio anual de 8.29 en los años de 2010 a 2018, de esta intermediación financiera la tasa de crecimiento para el sector privado fue de 11.51, mientras que para Estados y municipios fue de 5.22. Inclusive, en abril del 2018 el financiamiento total fue de 6 billones 572 mil millones de pesos (mmdp), mientras que en el mismo mes de este año la cifra creció más de 300 mil millones, ubicándose en 6 billones 888 mmdp; hasta ese mes la tasa de crecimiento del crédito a empresas fue 4.81, mientras que a Estados y municipios dicha tasa fue negativa en -6.43.

Para abril de este año los montos diferenciados de financiamiento fueron: consumo, 1 billón 67 mmdp; vivienda, 863.7 mmdp; empresas, 2 billones 657 mmdp; estados y municipios, 305 mmdp; reestructuraciones a la iniciativa privada en cartera vigente 4 billones 562 mmdp y en cartera vencida 114.5 mmdp; reestructuración a estados y municipios, 316.9 mmdp.

Entonces llama la atención que, a pesar de que en su mayor parte las empresas no acuden al financiamiento bancario, éste tiene un crecimiento aceptable, la razón es porque más del 80% del crédito está dirigido a grandes empresas y fideicomisos diversos, mientras que sólo 17% se otorga a micro, pequeñas y medianas empresas. Si se redujeran paulatinamente las comisiones y tasas de interés activas –al crédito- los capitalistas bancarios contribuirían más a la dinámica económica del país.

Por otra parte, en 2018 las utilidades netas de los bancos comerciales ascendieron a 157 mmdp. En el primer trimestre de este año fueron de 42 mmdp, un aumento real de 7.8% respecto a marzo del año anterior (39 mmdp); de los 51 bancos comerciales, siete instituciones concentran el 83% de las ganancias: BBVA-Bancomer, Banamex, Santander, Banorte, HSBC, Scotiabank e Inbursa, con monto total de 34.8 mmdp.

De acuerdo con el Banco de México, a inicios de sexenio el primer factor para que las empresas no acudan al crédito es la incertidumbre económica, pero otro factor, años hace, son las elevadas tasas de interés en el mercado crediticio. A pesar de lo anterior, 54% de empresas están dispuestas a negociar dicho financiamiento, el asunto es que se les otorgue el financiamiento de acuerdo a su situación de acceso por rentabilidad, capitalización e historia crediticia.

Según su capital e infraestructura bancaria específica, no cabe duda que en México la intermediación financiera es un buen negocio para los banqueros, pero una pesada carga para la economía y la sociedad mexicanas.

Con cautela y prudencia política, el Banco de México y el gobierno federal deben convocar a la banca comercial nacional –los menos- y extranjera –los más- a analizar el contexto económico y encontrar sus oportunidades, para que se diseñe un plan más efectivo de financiamiento al crecimiento y desarrollo del país. Ya fueron muchos años de tolerar y solapar a la banca comercial, que con abusos comprime a las empresas y a los trabajadores de México.